한국저축은행... 기업분석..

핵심포인트...

1.유가증권

단기매매증권 약 2천억원어치 운용하고있다..

지분율 자본 지분율

유진투자증권 : 11.02 608억

유화증권 : 14.62 689억

삼양통상 : 14.51 291억

수출포장 : 14.23 183억

대한제분 : 9.00 470억

남영비비안 : 7.39 93억

영풍제지 : 14.00 123억

전북은행 : 6.23 412억

에스씨디 : 11.88 29억

한국제지 : 12.16 431억

삼환까뮤 : 14.21 233억

삼정펄프 : 6.4 71억

금비 : 10.51 86억

세진티에스 : 5.0 28억

동부제철 : 6.64 1156억

티이씨앤코 :5.72 50억

총 5000억이다..

유가증권이 5000억정도의 수익가치가 있다는 말이다.

특히나.. 삼양통상의 경우 상한가 행진을 하고 있으며..

티이씨앤코는 쩜 5연상을 하고 있는중이다.

나머지 종목들은 차후에 아마 타이밍이 맞으면 좋은 결과 있을것이다.

이렇게 유가증권의 가치가 5천억원 어치 된다고 본다.

2. 부동산

한국저축 연결재무재표에서... 비업무용부동산이 무려 7천억이다..

굉장하지 않은가.. 토지와 건물 포함한 가격이다.

1.충북 청주시 흥덕구 비하동 227외 15필지 상가 90개호수

2.충남 공주시 산성동  160-1 외 11필지 및 건물

3.충북 청원군 오창읍 양청리 821-2 상가 비105호외 29개호

4.서울 강남구 도곡동 527외4 도곡렉슬아파트 409동 701호

5.서울 송파구 신천동 롯데캐슬골드 7-18 롯데캐슬골드 102동 1702호

6.서울 용산구 원효로4가 산호아파트 118-16 산호아파트 디동 901호

7.서울 서초구 서초동 445-3외1필지 국제전자센타 2128호외 5개호

8.충남 연기군 조치원읍 죽림리 2외2필지 우방유쉘아파트 102동505호

9.서울 중구 을지로3가 259-1외 2 드림오피스타운810호

10.경기 수원시 팔달구 매교동 77-83 테크노모텔

11.경기 성남시 분당구 서현동 92 현대아파트 417동 201호

12.경기 용인시 기흥구 보라동 623 근린상가

13.강원 원주시 일산동 154-335 스카이빌라트 202호외 5개호

14.경기 남양주시 평내동 140 평내리치플러스상가 120호외 37개호

15.경기 수원시 팔달구 매산로1가 11-12외 3필지 아이메카상가104호외 21개호

16. 경기 용인시 수지구 풍덕천동 415-1 단국웰스빌 103호외 3개호

17.경기 용인시 기흥구 마북동 624 연원마을쉐르빌아파트 203동 304호

18.경기 고양시 일산서구 탄현동 121외 6필지 큰마을대림아파트 110동1204호

19.경기 광주시 쌍령동 동성아파트 337 동성1차 아파트 104동 1601호

20.경남 통영시 광도면 죽림리 587-12외 13필지

21.인천 남구 주안동 77-4외 3필지 코스모스관광호텔

22.강원 속초시 금호동 473-235외 28필지

23.전남 나주시 성북동 207,214-5

24.대전 서구 월평동 291,292 웰빙시티상가 101호외 13개호

25.대전 동구 원동 63-4외 34 토지 및 건물 1,20,21,27,30호 (1,2,3,4,5,지하층)

26.서울 용산구 원효로1가 17-5외 로얄카운티2 3개호 17-176외 로얄카운티3 5개호 ]

27.경기 성남시 분당구 야탑동 219-1 아델파크빌 비107호외 5개호

28.부산 수영구 광안동 성원상떼빌 143-2외 상가 109호

29.경남 남해군 삼동면 물건리 972외

30.경기 의왕시 오전동 150-24외 19필지

31.광주 광산구 우산동 1597-1 키즈테마마크 564개호

32.광주 광산구 쌍암동 694-59

33.경기 평택시 현덕면 권관리 536-26 샤인호텔(구 스타평택호관광호텔)

34.경기 안산시 단원구 선부동 1070-1 근린상가 201호외 200개호

35.경기 성남시 분당구 서현동 93 현대카스올림픽파크 지하101호외 8개호

36.대전 유성구 노은동 554-1 피케이빌딩 101호외 64개호

37.경북 영천시 완산동  732-1외 90필지

38.충남 천안시 서북구 와촌동  53-3 외 48필지

39.부산 연제구 연산동  1435-1 외 71필지

40.강원 춘천시 신동면 혈동리  산49-1 외 98필지

41.경기 안산시 단원구 초지동  745-3 경기자동차매매상가 37개호

42.대구 중구 동산동  615외 4필지

43.대구 중구 동성로3가  11-1 센트럴엠 45개호

44.서울 은평구 불광동  304-2외 2필지 파레제페 11개호

45.경기 화성시 반송동  93-6 센트럴에스타운 67개호

기타등등의 부동산과 땅을 보유하고있습니다..

부동산경기 최악의 가정해서 시가로 계산하면 약 7천억 이상입니다..

향후 부동산 경기 살아나서 계산시 약 1조도 가능하다고 봅니다..

위의 상황을 정확하게 보고싶으면.. 한국저축은행 싸이트에 유입부동산을

검색하시면 사진과 자세히 나옵니다..

지금까지... 유가증권의 가치와 부동산의 가치에 대해서 논하였따..

만약에 이 2항목이 재값을 받는다고 가정을 하면..

약 매각금은 1조 5천억이다.....

여기에 그치지 않는다..

자회사도 엄청 많다..

실질상 한국저축은행이 진흥 영남 경기 한국종합 문화창투 등의 모회사 인샘이다.

한국저축은행만 보유하게 되면 나머지회사들은 서비스로 온다는 것이다.

그러면 어린 자회사의 가치는 얼마나 될까 일것이다.

현재 간단하게 가치를 분석해보겠다.

순수 자본총계이다..

진흥저축은행 2천2백억

경기저축은행 1천6백3십억

영남저축은행 5백억

한국종합캐피탈 8백6십억

문화창업투자 1백억

만약 위의 회사들을 시장에 팔았을때 매각대금은 얼마나 받을까.

현재 보통 순수자본총계에 1.5배 영업프리미엄이 붙어서 현재 시중에서 M&A되고있다.

진흥 3300억 경기 2445억 영남 750억 한국종합 1200억 문화창투 150억

이재 지분율만큼 가치를 계산해 보겠다.

위의 자료가 진흥 4300억 영남697억 한국종합 140억

만약에 한국저축은행이 자회사를 판다고 계산했을대 총 판매대금은 5137억이 된다.

위의 계산은 일분기 분기보고실적을 기준으로 계산한거라서 최악의 시즌에 계산한것이다.

그런대도 자그마치 매각대금이 5137억이 나온다.

아마 저축은행 위기지나고 호화기가 접어들면 그 가치는 7~8천억까지 바라볼수있을꺼라고

어림짐작 해본다.

유가증권가치 + 부동산가치 + 자회사 가치

위 3항목을 가치를 적정가격으로 평가를 한다면

유가증권 5000억 + 부동산 1조 + 자회사 8천억

3항목을 더한다면.. 약 2조 3천억이 된다..

기업가치가 2조 3천억인대...

시총이 얼만가... 700억 언저리다...

30배는 현재주가에서 30배는 우숩다는 이야기이다..

그리고 현재.. 총유통주식수가 1600만주 이다..

이중.. 대주주. 우호지분. 자사주. 제외하면.. 총 시중에 돌아다니는 물량은 1,100,000 주정

도이다..

1,100,000주 중에 ... 장기투자자 물량은..

약 60만주 정도로 가정을 한다면...

시중에서 획득할수있는 물량은 약 50만주 정도이다...

이미 세력이 붙어서.. 현재 시중에 유통되는 물량 싹쓸어간다...

보시면 아시겠지만.. 충분히 상한가 말아올릴수있으나.. 시중물량을 최대한 획득할려고.

호가에 많은 물량이 나오길 기다리다가 낼름먹는 수법으로 .. 세력들이 매집을 하고있다.

단기바닥권 3100원을 찍고 급등하여 현재 4700원정도 까지 상승하였다..

하지만 이종목의 적정주가는 약 15만원정도로 추산된다..

그리고.. 한국저축은행.. 구조조정 대상에서 벗어낫다는 소문과 함깨 주가는 저점찍고

가파른 상승을 하엿다..

현재 한국저축은행이 자회사 지분을 공격적으로 매수를 하고있는 추세다..

한국저축은행.. 앞으로.. 향후 30배 ~~ 오버슈팅시 50배 도 가능하다고 본다..

이만 글을 마치겠다.. 내말에 신뢰가 안간다면..

1. 부동산.. 한국저축은행 홈피에서 유입부동산을 검색하면 된다.

2. 유가증권.. 팍스넷 기업분석에서 주주현황을 보면 확인 가능하다.

3. 자회사.. 자회사역시 팍스넷 기업분석에 들어가서 자본총계롤 보면 확인가능하다..

월요일장부터 세력이 강하게 끌어올릴것이다 .. 망설이지말고.. 다문 100주라도 보유하길

바란다.