스토캐스틱(Stochastics)의 내용과 의미



스토케스틱은 최근의 주가 움직임 속에서 현재의 주가가 어느 정도의 위치에 있는지를 파악하는 지표입니다. 
즉, 일정기간의 고가와 저가 범위에서 현재 주가의 위치를 백분율로 표시한 것입니다. 
이것을 식으로 표현하면 다음과 같습니다. 

Stochastics = (당일종가 - n일간 최저가) / (n일간 최고가 - n일간 최저가) * 100 
                  = (C - Lowest(L, Period)) / (Highest(H, Period) - Lowest(L, Period)) * 100 

스토케스틱은 빠른 스토케스틱(Fast Stochastics)와 느린 스토케스틱(Slow Stochastics)로 나뉘는데 위의 식은 빠른 스토케스틱입니다. 
Fast Stochastics는 변동이 너무 심해 실제 장에서 많이 사용하지 않습니다. 
따라서 이 값에 이동평균을 취하여 사용하는데 이것을 Slow Stochastics라고 합니다. 
빠른 스토케스틱을 적용하는 경우에도 이동평균선을 함께 사용하므로 두 선을 지칭할 때 원래의 식을 Fast Stochastics %K라고 하고, 이동평균선을 취한 선을 Fast Stochastics %D라고 합니다. 
느린 스토케스틱의 경우에 기본선(Slow Stochastics %K)은 Fast Stochastics %D와 같고 이 선에 이동평균을 취한 것을 Slow Stochastics %D라고 합니다. 
일반적으로 스토케스틱이라 불리우는 것은 느린 스토케스틱입니다. 

Slow Stochastics의 식은 다음과 같습니다. 

Slow Stochastics %K = ema((C-lowest(L, Period)) / (highest(H, Period) - lowest(L, Period)) * 100, Period1) 

Slow Stochastics %D = ema(ema((C-lowest(L, Period)) / (highest(H, Period) - lowest(L, Period)) * 100, Period1), Period2) 

스토케스틱 지표는 대표적인 오실레이터이므로 특히 보합세를 보일 때에는 정확히 가격의 움직임을 추적합니다. 
그러나 새로운 추세가 시작되면 돌파가 일어나는 시점에서 이미 극단에 위치하므로 약간의 가격변화에도 지표는 청산 신호를 보이므로 큰 추세 장에서 수익을 거두기 힘들 때가 있습니다. 

스토케스틱을 이용한 매매전략은 다음과 같습니다. 
과매수 과매도의 경고 : 스토케스틱의 값이 20 이하인 경우 과매도로, 80 이상인 경우 과매수로 보고 이 구간을 돌파할 때 매매합니다. 

%K와 %D의 교차를 이용한 매매 : %D는 %K의 이동평균선으로서 Signal Line의 역할을 하므로 %K가 %D를 상향돌파할 때 매수하고 하향돌파할 때 매도합니다. 

추세 역전(Divergence) : 주가는 이전 고점을 돌파하고 새로운 고점을 형성하는데 스토케스틱은 이전 고점 아래에서 되돌려질 때 추세전환이 임박했음을 의미합니다. 

추세 재확인 : %K가 %D를 교차한 직후 %K가 %D에 근접하였다가 %D의 지지 또는 저항을 받고 다시 반등하거나 하락하는 경우 기존 추세의 강화로 해석합니다. 

추세 완화(Hinge) : 상승 또는 하락하던 스토케스틱의 움직임이 갑자기 둔화될 때 추세전환의 가능성을 고려해야 합니다. 특히 20 또는 80 근처에서 이러한 현상이 나타나면 추세전환의 신뢰도는 상당히 높습니다. 

추세전환의 실패(Failure) : 과매도 과매수 구간에서 %K와 %D의 교차로 추세반전 신호를 보인 후 다시 교차하는 경우 추세전환에 실패했음을 의미하며 이는 기존 추세의 강화로 해석합니다. 

단기 매매 기법 : 추세가 있는 상태에서 추세에 가담하는 매매 방법입니다. 이는 스토케스틱의 일반적인 해석과는 달리 과열구간 80 이상으로 올라가면 매수하고, %K가 %D를 하향돌파할 때 매수청산하며, 침체구간 20 이하로 내려갈 때 매도하고 %K가 %D를 상향돌파할 때 매도청산하는 방법입니다.